針對陽煤化工因虛增42億元銷售收入收到證監(jiān)會四川監(jiān)管局4張罰單的信息，《證券日報》此前曾進行過相關(guān)報道，而由于公司被查出的問題較為嚴重，因此，引發(fā)了各界的討論。

12月3日，本報記者致電四川證監(jiān)局詢問該局或證監(jiān)會是否將對陽煤化工有進一步更嚴厲的處罰措施、該案是否將被移交司法機關(guān)以及如何保護投資者合法權(quán)益等一系列問題，證監(jiān)局辦公室一位工作人員要求記者發(fā)過去具體的采訪提綱。截至本報昨晚截稿時，尚未收到四川證監(jiān)局對相關(guān)問題的相關(guān)答復。本報將持續(xù)關(guān)注事態(tài)的最新進展。

四川監(jiān)管局11月25日的調(diào)查結(jié)果顯示，陽煤化工通過多份虛假合同將“風險、報酬并未實際轉(zhuǎn)移出陽煤化工”的相關(guān)產(chǎn)品確認為銷售收入和成本，違反《企業(yè)會計準則》相關(guān)規(guī)定，多計收入約42億元，約占陽煤化工2012年銷售收入216億元的19.66%。

除了通過虛假購銷合同虛增營業(yè)收入的問題，四川監(jiān)管局還查出了陽煤化工存在內(nèi)幕交易防控及信息披露不符合規(guī)定、關(guān)聯(lián)方非經(jīng)營性資金占用、三會運作不規(guī)范、對外擔保信息披露不準確等多方面問題。

在信披違規(guī)方面，四川監(jiān)管局查出，2013年2月22日至25日，陽煤化工股票連續(xù)三個交易日達到漲幅限制。2013年2月27日，陽煤化工公告稱，“無應(yīng)披露未披露信息”。3月28日，陽煤化工公告2012年年報同時公告每10股轉(zhuǎn)增15股的利潤分配預案。

然而，四川證監(jiān)局調(diào)查發(fā)現(xiàn)，陽煤化工在2013年2月25日前多次討論利潤分配預案。2月25日，經(jīng)陽煤化工總經(jīng)理馬安民、董事會秘書楊印生、財務(wù)總監(jiān)王強等商議，初步擬定提出每10股轉(zhuǎn)增15股分配預案，當日陽煤化工做了內(nèi)幕信息知情人登記。2月27日的公告內(nèi)容不實。

此外，2013年1月9日，陽煤化工董事會審議通過并對外披露審議同意為豐喜重裝提供4億元貸款提供擔保。2013年1月21日，該項擔保實際發(fā)生時，被擔保對象為豐喜重裝的全資子公司豐喜化工，與披露的被擔保主體不一致。上述行為違反了《上市公司信息披露管理辦法》的規(guī)定。

對于陽煤化工財務(wù)造假等行為，四川證監(jiān)局11月25日開出了4張“罰單”：對公司要求其責令改正監(jiān)管措施；對公司出具警示函并記入證券期貨誠信檔案；對總經(jīng)理馬安民、董事會秘書楊印生、財務(wù)總監(jiān)王強出具警示函；責令董事長裴西平、總經(jīng)理馬安民、財務(wù)總監(jiān)王強參加上交所或上市公司協(xié)會舉辦的最近一期上市公司董事、高管培訓。

有不愿具名的律師向《證券日報》記者稱，目前只是當?shù)刈C監(jiān)局的處罰，證監(jiān)會還未對此事做進一步立案調(diào)查。“目前單從證監(jiān)局的處罰看，罰得太輕了，該公司的違法違規(guī)成本幾乎可以忽略不計；而且只警示了上市公司及其高管，并未涉及到重組上市時的財務(wù)顧問、會計師事務(wù)所和律所等機構(gòu)”。

京博律師事務(wù)所的張新維律師也向《證券日報》記者表示，陽煤化工“虛增銷售收入42億元”一事創(chuàng)下了迄今為止資本市場上金額最大的財務(wù)造假案。現(xiàn)在四川證監(jiān)局的調(diào)查結(jié)果只是認定了該公司財務(wù)造假的事實，但證監(jiān)會的處罰還沒有出來。