2013年12月4日公告,公司第六屆董事會第七次會議于2013年12月3日召開,會議審議通過了《關(guān)于華芳紡織股份有限公司本次重大資產(chǎn)重組構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易的議案》。以擁有的全部資產(chǎn)和負(fù)債作為置出資產(chǎn),與嘉化集團(tuán)等96位股東擁有的嘉化能源100%股權(quán)的等值部分進(jìn)行置換,置出資產(chǎn)的預(yù)估值為8.5億元、置入資產(chǎn)的預(yù)估值為58.1億元,差價部分通過向交易方定向發(fā)行股份補(bǔ)齊,同時,公司計(jì)劃募集5億元配套資金,用于嘉化能源擬投資建設(shè)的熱電聯(lián)產(chǎn)機(jī)組擴(kuò)建項(xiàng)目。

【事件點(diǎn)評】:

嘉化能源主營氯堿系列、熱電聯(lián)供、鄰對位系列、硫酸系列和脂肪醇(酸)五大系列產(chǎn)品,擁有化工行業(yè)完善的循環(huán)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)鏈,嘉化能源位于化工新材料(嘉興)園區(qū),是嘉興市乍浦經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)及周邊區(qū)域)唯一一家蒸汽供熱企業(yè)也是該園區(qū)重要的基礎(chǔ)化工原料供應(yīng)商,主要客戶情況穩(wěn)定,業(yè)務(wù)體系與盈利能力十分成熟,2011年與2012年實(shí)現(xiàn)扣非凈利潤24,594.21萬元、30,364.27萬元,在獲得上市融資平臺后,嘉化能源仍有一定的成長空間。此次交易對價約為16倍PE,低于A股同行業(yè)估值水平,將徹底改善上市公司盈利能力,并提升估值水平。